Șeful JP Morgan despre falimentele din domeniul bancar: Nu este clar când se va termina

Într-o scrisoare anuală adresată acționarilor JP Morgan, Jamie Dimon a declarat că falimentul SVB de luna trecută și preluarea Credit Suisse de către rivalul său UBS, intermediată de guvernul elvețian, au subminat încrederea în sistemul bancar.

"În momentul în care scriu această scrisoare, criza actuală nu s-a încheiat încă și, chiar și atunci când va fi în spatele nostru, vor exista repercusiuni ale acesteia pentru anii următori", a spus el.

Deși a sugerat că există diferențe marcante față de criza financiară din 2008, Dimon, care este președinte și director general al JP Morgan din 2006, a sugerat că riscurile pentru piață au fost "ascunse dar la vedere", într-o aluzie la adresa autorităților de reglementare.

Printre aceste riscuri se numără expunerea la creșterea bruscă a ratelor dobânzilor în întreaga lume pentru a combate inflația în creștere. Dimon a criticat Rezerva Federală a SUA pentru că nu a încorporat costurile mai mari ale împrumuturilor în testele sale anuale de rezistență.

Dimon a declarat că turbulențele din sectorul bancar au determinat investitorii să ia în calcul un risc mai mare de recesiune în SUA, avertizând că băncile vor fi mai prudente atunci când vor aproba noi împrumuturi pentru întreprinderi și gospodării, ceea ce va avea consecințe asupra unei economii care se confruntă deja cu creșteri ale ratelor.

"Nu este clar când se va încheia această criză actuală", a spus Dimon. "A provocat multă nervozitate pe piață și va provoca în mod clar o anumită înăsprire a condițiilor financiare, pe măsură ce băncile și alți creditori vor deveni mai conservatori."

Luna trecută, SVB a devenit cea mai mare bancă care a dat faliment de la criza din 2008 încoace, după ce nu a reușit să obțină finanțare de urgență pentru a acoperi un deficit de mai multe miliarde de dolari în finanțele sale. Creditorul axat pe tehnologie s-a luptat să țină pasul cu o creștere rapidă a retragerilor, care s-a transformat într-o fugă la bancă, care a fost apoi confiscată de autoritățile americane.

Acest lucru a declanșat o vânzare dramatică a acțiunilor bancare în general, pe fondul temerilor de contagiune, ceea ce a determinat JP Morgan, Bank of America, Goldman Sachs și alții să depună 30 de miliarde de dolari (24 de miliarde de lire sterline) în First Republic Bank pentru a o sprijini, în timp ce aceasta risca să devină următoarea bancă de domino care să se prăbușească.

Credit Suisse a fost vândută către UBS în cadrul unei tranzacții de urgență orchestrate de guvernul elvețian. Banca a intrat în criză într-o poziție de slăbiciune, după ani de subperformanță financiară și scandaluri, înainte ca acționarul său principal, Saudi National Bank, să excludă acordarea de fonduri suplimentare.

Axel Lehmann, președintele Credit Suisse, a declarat marți, la ultima adunare anuală a acționarilor băncii, veche de 167 de ani, care a avut loc la Zurich, că îi pare "cu adevărat rău" că banca nu a reușit să oprească criza.

"Îmi cer scuze pentru că nu am mai fost capabili să stopăm pierderea de încredere acumulată de-a lungul anilor și pentru că v-am dezamăgit", a spus el.

Singurul șef de bancă importantă din timpul crizei financiare din 2008 care încă ocupă același post, Dimon a declarat că actuala criză a implicat mult mai puține bănci și a sugerat că sunt mai puține probleme care trebuie rezolvate: "Deși actuala criză a scos la iveală unele slăbiciuni ale sistemului, nu ar trebui să fie considerată, așa cum am subliniat, nimic asemănător cu ceea ce am trăit în 2008."

Dimon a declarat că regulile de după criză au încurajat băncile să investească masiv în obligațiuni guvernamentale americane, expunându-le la pierderi pe hârtie, pe fondul unei scăderi bruște a prețului obligațiunilor guvernamentale, în timp ce principalele bănci centrale au majorat rapid ratele dobânzilor pentru a combate inflația în creștere.

El a spus că ratele mai mari ale dobânzilor vor avea un impact important, nu doar pentru bănci, ci și pentru cei care au nevoie să își refinanțeze împrumuturile.

Spunând că JP Morgan analizează impactul asupra tuturor clienților săi și că banca, care deține active de peste 2 miliarde de dolari, este bine pregătită, el a adăugat: "Dacă acest val se retrage, ar trebui să presupuneți că va expune slăbiciuni suplimentare în economie".

În ciuda criticilor aduse autorităților de reglementare în scrisoare, miliardarul executiv al băncii a îndemnat, de asemenea, factorii de decizie politică să evite "reacțiile pripite, de tip "whack-a-mole" sau motivate politic" la criză. El a adăugat: "Nu vrem să aruncăm copilul odată cu apa din baie".

Dimon a criticat anterior regulile introduse după criza financiară din 2008, care au fost concepute pentru a face băncile mai sigure, ca fiind "antiamericane", susținând în același timp că amenzile legale impuse industriei după ultimul accident au reprezentat un "asalt" din partea autorităților de reglementare din SUA.

  Fiți la curent cu ultimele noutăți. Urmăriți DCBusiness și pe Google News

Ţi s-a părut interesant acest articol?

Urmărește pagina de Facebook DCBusiness pentru a fi la curent cu cele mai importante ştiri despre evoluţia economiei, modificările fiscale, deciziile privind salariile şi pensiile, precum şi alte analize şi informaţii atât de pe plan intern cât şi extern.